В тихом провинциальном городке начали происходить странные и жуткие преступления. Каждое выглядит как часть какого-то древнего обряда. Полиция бьется над загадкой, но все их усилия ни к чему не приводят. Среди жителей шепчутся: во всем виновата та самая русалка, чьи истории передают из поколения в поколение.
Для помощи в расследование из столицы командируют Юрия Бахтина. Он — опытный профиль, разбирающийся в мотивах самых хитрых преступников. В сказки о водяных девах он, разумеется, не верит. Однако, чем глубже он вникает в детали, тем чаще ловит себя на необъяснимых сомнениях. Мир вокруг будто теряет четкие границы.
Параллельно с работой на него обрушивается груз прошлого. Оказывается, этот город ему не чужой. Много лет назад он здесь жил. Остались старые приятели, знакомые улицы. И — бывшая жена, встреча с которой всколыхнула забытые чувства и старые обиды.
Расследование усложняется. Круг возможных виновников расширяется, и в нем мелькают лица людей, которых Бахтин знает лично. Ему приходится балансировать на тонкой грани: с одной стороны — буква закона и долг, с другой — личные связи и нарастающее давление. Местные власти не всегда идут навстречу, а кое-кто явно ставит палки в колеса.
Пробираясь сквозь этот хаос из служебных обязанностей, душевных терзаний и скрытого противодействия, Бахтин медленно, шаг за шагом, приближается к разгадке. Истина оказывается куда страшнее и неожиданнее любой легенды.